فاکتورهایی که بر ارزش سهام فلزات تأثیر می‌گذارند

نماد CFD به معنای معامله سهام، ارز و شاخص‌های مبادلاتی نیست بلکه به معنای معامله با فلزات ارزشمند است. ارزشمندترین فلزات در بازار طلا و نقره هستند. طلا راحت‌ترین فلز برای تبدیل کردن به پول است که نسبت به تغییرات اقتصادی و سرمایه‌ای بسیار حساس است (افزایش و کاهش در نرخ بهره آمریکا). این فلز ارتباط تنگاتنگی با واحدهای پولی جهانی دلار و یورو دارد. گاهی اوقات این ارتباط با اکثر ارزها منفی است. برای مثال، زمانی که ارزش یورو بالا می‌رود ممکن است ارزش طلا رو به پایین حرکت کند. با این حال، بارها اتفاق افتاده است که میزان ارزش دلار استرالیا ارتباط مثبتی با نمودار حرکتی طلا داشته است. برای مثال، ارزش هر دو باهم افزایش پیدا کرده است.

فاکتورهایی که بر ارزش‌ها اثر می‌گذارند

مبادلات فلزات تحت تأثیر عواملی مانند بازارها، حجم معاملاتی بازار و بالا و پایین رفتن تمایلات برای خرید در یک روز قرار می‌گیرد. به طور معمول، تصمیمات لازم برای معامله در فلزات براساس اطلاعات بدست آمده از تقویم اقتصادی که تحت تأثیر آمارهای آمریکا و چین قرار می‌گیرند، گرفته می‌شود.

صنعت جهانی نقش بزرگی در تجارت فلزات گرانبها دارد: شرکت‌های استخراج نقره و خریداران اصلی نقره، بازار این فلز را تشکیل داده‌اند. بنابراین، تنها نباید اخبار مربوط به استخراج این فلز را دنبال کرد بلکه باید به اتفاقات منطقه‌ای هم برای پیش‌بینی قیمت آن توجه کرد. مسائل مربوط به تولید فلزات گرانبها یا سرمایه گذاری جدید در تجارت عواملی هستند که می توانند نوسانات بازار را ایجاد کنند. برای مثال، قیمت نقره بستگی به عوامل تولید ناخالص داخلی، نرخ‌هایGDP اصلی نوسانات در اقتصاد جهانی و تورم، رشد بازپرداخت و تصمیمات بانک مرکزی خواهد داشت. در دوره تحول اقتصادی،قیمت فلزات گرانبها افزایش ناگهانی پیدا می‌کند، چون سرمایه‌داران به دنبال بالا نگه داشتن این تب و تاب در تغییرات بازار مبادله‌ خارجی هستند.

به علاوه، کارشناسان معتقدند که ذخایر نقره تمام شدنی هستند که این مسئله باعث افزایش قیمت آن با گذشت زمان خواهد شد بنابراین، آنالیزها روند رو به افزایشی را برای این فلز پیشبینی کرده‌اند. به عنوان یک قاعده کوچک ، طلا و نقره ، بر رشد شاخص‌های سهام واکنش منفی نشان می دهند که خود این مسئله از جذابیت این فلزات گرانبها و حاشیه امن آنها کم می‌کند.

اصلی‌ترین عاملی که روی تبادلات پلاتین اثر می‌گذارد، نسبت عرضه و تقاضا است. برخلاف طلا، که به شکل خالص‌ترین فرم خود استخراج می‌شود، پلاتین به خاطر نحوه استخراج ، فرایند جداسازی کامل آن و صرف انرژی زیاد  به صورت آلیاژ ،همراه با فلزات دیگر موجود است . به همین دلیل،میزان تولید سالانه پلاتین تقریباً 5 میلیون تروی است. این مقدار در مقایسه با تولید سالانه طلا که 17 بار بیشتر و نقره که 100 بار بیشتر است، قابل مقایسه نیست.

پلاتین، به دلیل خواصی که دارد، خاستگاه ویژه‌ای در بسیاری از صنایع دارد، به طوری که 40 درصد از آن در تولید اتومبیل استفاده می‌شود. عرضه و تقاضای جهانی فلزات تأثیر بسیار زیادی در ارزش آنها دارد. بنابراین ، با افزایش تقاضا ، قیمت فلزات بالا می‌رود ، و برعکس – وقتی تقاضا کم شود، ارزش فلزات گرانبها کاهش می یابد. با این حال، این اثر معولاً در طولانی مدت رخ می‌دهد و قیمت‌ها را در مدت زمان کم، تغییر نمی‌دهد. ارزش طلا، زمانی که فعالان بازار ترجیح می‌دهند با فلزات امن‌تر و گرانبهاتر مبادلات را انجام دهند، تحت تأثیر نوسانات اقتصادی ناشی از تولید ناخالص داخلی، نرخ بیکاری و میزان فعالیت در تولید قرار می‌گیرد. چین در تولید فلزات گرانبها از جمله طلا، مس، آلومینیوم و غیره جایگاه اصلی دارد و توجه به فعالیت آن در این زمینه کاملاً ضروری خواهد بود.

مبادلات تجاری بین المللی 

بزرگترین مراکز بین‌المللی مبادلات فلزات گرانبها لندن، نیویورک و شانگهای هستند. سایر مراکز نقش کوچکی در حجم معاملات دارند.

• مبادلات فلزات لندن به فلزات غیر آهنی اختصاص دارد و ساخت آن‌ها با مواد خامی که از خارج از این کشور برای تولید قلع و مس استفاده می‌شود، مرتبط است. معاملات در این کشور در سال 1877 و با مس شروع شد به همین منظور قراردادهای کوتاه 3 ماهه برای انتقال فلزات از سنگاپور و آمریکای جنوبی به انگلستان بسته می‌شدند.
• بورس مبادلات بازرگانی نیویورک (NYMEX) بازاری برای آینده است. یکی از بخش‌های آن COMEX نام دارد که درگیر معاملات تجاری و خرید و فروش اقلام بخش‌های آن است و در آینده بخش مبادلات فلزات گرانبها و غیرآهنی خود را از جمله طلا، نقره، آلومینیوم، مس و سایر فلزات راه اندازی خواهد کرد. تقریباً هر ساله 15 هزار مبادله ارزی با فلزات در NYMEX انجام می‌شود.
• بورس طلای شانگهای بزرگترین و یکی از سکوهای پیشرو در تجارت فلزات گرانبها در جهان است. این بورس در سال 2002 پایه‌ریزی شد و به عنوان یک سازمان غیرانتفاعی فعالیت می‌کرد که در این میان شرکت‌های چینی و بانک‌های خارجی حق عضویت در آن را داشتند. معاملات فلزات گرانبها با هدف معامله شمش‌های طلا در آینده انجام می‌گیرد. در انتهای سال 2016،میزان حجم معاملات طلا از 24.3 تن فراتر رفت. مبادلات بورسی شانگهای قیمت‌های جهانی طلا را تعیین نمی کند بلکه در عوض از سهمیه های تعیین شده در لندن و نیویورک استفاده می کند.

شما می‌توانید تغییرات هر فلز گرانبها را با دیدن نمودار لحظه‌ای آن دنبال کنید ، به قیمت‌های واقعی و پیشنهادی پی ببرید و نسبت به پیشینه قیمتی آن و نوسانات ارزش فلز مورد نظر اطلاعات کسب کنید. از این اطلاعات می‌توانید درباره معامله فلز مورد نظر آگاهانه تصمیم گیری کنید.