سرمایه پیشنهادی لازم برای معاملات روزانه فیوچرز
اگر تجربه معاملاتی و یک حساب تجاری مناسب دارید بهتر است بدانید که ، معاملات فیوچرز یکی از بازارهای قابل دسترس برای شما در انجام معاملات روزانه به شمار می آیند. به طور معمول می توانید معاملات فیوچرز را با سرمایه کمتری نسبت به آنچه که برای معاملات روزانه سهام نیاز است، آغاز کنید.
معاملات فیوچرز، معاملات قابل تبدیلی هستند که معامله گران فارکس را تشویق به فروش یا خرید معاملات معین، با قیمت های داده شده در یک روز مشخص می کنند. اگرچه که معاملات فیوچرز می توانند به طور متوسط، سود مناسبی را برای معامله گر فراهم کنند اما از طرفی دیگر هم ریسک بالایی دارند. این نوع از معامله، نیازمند سطح متوسطی از مهارت و دانش برای شناخت نقاط ورود و خروج از معاملات است.
معاملات فیوچرز
میزان سرمایه لازم برای معاملات فیوچرز در بروکرهای مختلف، متفاوت است. معمولاً، معامله گران فارکس برای قراردادهای فیوچرز خود از لوریج استفاده می کنند، در این صورت لازم نیست تا معامله گر، بالانس حساب خود را به اندازه ارزش واقعی معامله در نظر بگیرد.
بنابراین، در این شرایط، بروکر برای معامله گر، حسابی همراه با مارجین را در نظر می گیرد. لوریج در واقع پولی است که در بروکر به صورت اعتبار وجود دارد.
مارجین، درصدی از معامله است که یک معامله گر باید در حساب خود داشته باشد، به این میزان، مارجین آغازین گفته می شود. قوانین فدرال، کمترین میزان مارجین را برابر با 50% ارزش کل معاملات در نظر گرفته اند اما بروکرها و مراکز معاملاتی می توانند این میزان را ، خودشان تعیین کنند و آن را بالاتر در نظر بگیرند. با گذشت زمان، ممکن است بروکر از معامله گر بخواهد تا در صورت حرکت قیمت فیوچرز به سمت ضرر در معاملات، از اکانت مارجین خود و انجام معاملات با آن ،صرف نظر کنند.
برای مثال، یک معامله گر می تواند 50 هزار دلار در حساب کارگزاری خود داشته باشد و 25 هزار دلار دیگر به عنوان لوریج قرض بگیرد و با مجموع 75 هزار دلار، کمتر از میزان مورد نیاز برای ورود به معاملات، فعالیت معاملاتی خود را آغاز کند.
مدیریت ریسک در معاملات
قبل از بحث درباره حداقل سرمایه مورد نیاز برای انجام معاملات فیوچرز، بهتر است درباره مدیریت ریسک حرف بزنیم. معامله گران روزانه فارکس، نباید بیشتر از 1% از سرمایه حساب خود را در یک معامله تحت ریسک قرار دهند. اگر در حساب معاملاتی خود 10 هزار دلار داشته باشید، به این معناست که برای هر معامله تنها می توانید 100 دلار از حساب خود را تحت ریسک قرار دهید، در این صورت حتی با تجربه کردن ضررهای زیاد، به حساب اصلی معاملاتی خود، آسیب جدی وارد نمی کنید.
محاسبه ریسک از طریق تعیین تفاوت بین قیمت ورودی شما و استاپ لاس ( براساس پیپ) ضربدر تعداد قراردادهای بسته شده و ارزش هر پیپ، تعیین می شود.
حداقل سرمایه مورد نیاز
میزان موجودی حساب باید به اندازه ای باشد که بتواند مارجین های تمام معاملات و نوسانات پوزیشن های حساب شما را پوشش دهد. مارجین های روزانه تعیین شده توسط بروکرها، متفاوت هستند.
S&P 500 دارای کمترین میزان مارجین های معاملات روزانه هستند و توسط برخی از بروکرها برابر با 500 دلار تعیین می شوند، به این معنا که لازم است معامله گر تنها 500 دلار در اکانت خود ( به اضافه مبلغی بیشتر برای محاسبه هزینه های نوسانات) داشته باشد تا بتواند یک قرارداد S&P 500 را بفروشد یا بخرد.
از آنجایی که قرارداد S&P 500، طرفداران زیادی دارد و در طول روز بسیار زیاد معامله می شود، از آن در مثال های زیر استفاده خواهد شد. اگر معامله گری مشتاق به انجام معامله در بازار دیگری باشد، باید مارجین مورد نیاز برای آن روز معاملاتی را چک کند و موجودی حساب خود را مطابق با آن تغییر دهد. مارجین های بروکرها برای معاملات روزانه متفاوت است، به همین دلیل، آمارکتس لیستی از مارجین ها را برای انجام معاملات روزانه تدوین کرده است.
سرمایه و ریسک
برای اینکه بفهمید که در معاملات S&P 500 به چه میزان سرمایه نیاز دارید، باید قرارداد و ریسک آن را بررسی کنید. معاملات فیوچرز براساس تیک محاسبه می شوند ،هر واحد تغییر تیک در S&P 500 برابر با 12.50.5 دلار است.
فرض کنید که استاپ لاسی برابر با 4 واحد تعریف کرده اید ( استاپ لاس معمولاً 4 واحد با قیمت ورودی شما فاصله دارد)، حداقل ریسکی که می توانید در بازار این معاملات داشته باشید، برابر با 50 دلار یا 4X 12.5 دلار است). براساس قانون 1 درصد ریسک، کمترین میزان بالانس حساب باید حدود 5000 دلار و یا بیشتر باشد.
اگر برای هر معامله میزان بیشتری از حساب خود را تحت ریسک قرار دهید یا بخواهید تعداد معاملات خود را افزایش دهید، باید موجودی حساب خود را افزایش دهید. برای داشتن دو قرارداد با این استراتژی، بالانس حساب شما باید برابر با 10 هزار دلار شود. اگر براساس استراتژی، استاپ لاس خود را 6 تیک در نظر بگیرید، ریسک هر معامله برابر با 75 دلار (6x 12.5) می شود. در این صورت، حداقل مینیمم بالانس حساب برابر با 7500 دلار (75×100) در نظر گرفته می شود.
برای بستن دو قرارداد لازم است تا این موجودی برابر با 15 هزار دلار و برای 3 قرارداد این موجودی برابر با 22500 دلار در نظر گرفته شود( این مقادیر بر اساس استاپ لاس 6 تیک در نظر گرفته میشوند). در ادامه می توانید ریسک حاصل از معاملات را با ضرب ریسک یک قرارداد در تعداد آنها بدست بیاورید.
فرض کنید که استاپ لاس خود را 6 تیک و برای هر قرارداد 75 دلار از موجودی حساب خود را تحت ریسک قرار دهید. اگر بخواهیم میزان ریسک 2% را برای هر قرارداد، در نظر بگیریم، بالانس حسابتان باید برابر با 3750 دلار یا (75×50) در نظر گرفته شود. بنابراین مبلغ دو قرارداد برابر با 7500 دلار و 3 قرارداد برابر با 11250 دلار می شود. اگر میزان ریسک خود را از 1 درصد به 2 درصد افزایش دهید، حداقل موجودی حساب شما در پایان به نصف مقدار خود کاهش می یابد ، در این صورت ریسک هر قرارداد را به 4 تیک می رسانید. در چنین شرایطی لازم است تا حسابی با بالانس 2500 دلار داشته باشید. برخی از بروکرهای فیوچرز به حداقل 10 هزار دلار برای شروع معاملات روزانه نیاز دارند.
نکات پایانی
قبل از انجام معاملات درباره تحت ریسک قرار دادن 1% یا 2% از حساب خود برای انجام هر معامله ، تصمیم گیری کنید. در حالت ایده آل ، معامله گران جدید باید تنها 1٪ از حساب خود را تحت ریسک قرار دهند در حالی که معامله گران ماهر و دارای سابقه موفق در تجارت می توانند 2٪ از حساب خود را به خطر بیندازند.
اگر تنها 1% از حساب خود را تحت ریسک قرار می دهید و تنها یک قرارداد می بندید، حداقل به 5 هزار تا 7500 دلار سرمایه اولیه و استاپ لاسی برابر با 4 تا 6 تیک برای شروع معاملات S&P 500 نیاز دارید. آیا می خواهید برای هر معامله 2% از حساب خود را تحت ریسک قرار دهید؟ باید تمامی آیتم های بالا را به نصف کاهش دهید.
ارزش تیک و مارجین معاملات روزانه برای قراردادهای فیوچرز، روی سرمایه حساب شما تاثیر گذارند. اگر می خواهید قراردادی متفاوت ببندید، باید ابتدا درباره مارجین روزانه آن اطلاعات لازم را بدست آورید و سپس، استاپ لاس خود را تعیین کنید و بعد از آن پله پله ، محاسبات لازم را برای تعیین میزان سرمایه اولیه انجام دهید تا بتوانید معاملات خود را آغاز کنید.
