درک مفهوم افت سرمایه و ارتباط آن با حجم پوزیشن

• آیا می‌دانید روش‌های مطمئنی برای انتخاب اندازه لات‌ها در معاملات وجود دارد؟
• آیا می‌دانید با استفاده از این روش می‌توانید از حساب خود در برابر ضررها محافظت کنید؟

برای اینکه بتوانید در بازار معاملات فارکس بمانید و ضررهای خود را جبران کنید باید صبور باشید و مهمتر از آن اندازه بهینه‌ای را برای پوزیشن‌های خود تعریف کنید.
به زبان ساده ،اندازه یک پوزیشن برابر با میزان سرمایه‌ای است که یک معامله‌گر برای هر معامله در نظر می‌گیرد.
بسته به هدف شما در معامله، روش‌های مختلفی نیز برای تعیین حجم پوزیشن وجود دارد.
اما قبل از بررسی هر روشی باید با مفهوم افت سرمایه و ارتباط آن با حجم پوزیشن آشنا شوید.

حداکثر میزان افت سرمایه چیست؟

افت حداکثری سرمایه به معنای افت نمودار سود انباشته و در نتیجه کاهش سرمایه معاملاتی است.
فرض کنید که یک معامله‌گر بتواند بعد از انجام معاملات خود 200 پیپ سود کسب کند اما در روزهای آتی میزان سود او 136 پیپ تا قبل از کسب سود جدید افت کند.
همان طور که می‌بینید در این مثال میزان افت سرمایه معامله‌گر برابر با 200-136 = 64 خواهد شد.
زمانی که میزان افت سرمایه شما افزایش پیدا کند به سطحی می‌رسد که افت سرمایه منفی نامیده می‌شود.

در این شرایط انجام معاملات به دلیل از دست دادن سرمایه غیر ممکن است.
حداکثر مقدار افت سرمایه در واقع میزان ضرری است که معامله‌گر می‌تواند با وجود آن در بازار معاملات باقی بماند و معاملات خود را انجام دهد.

ارتباط افت سرمایه با اندازه پوزیشن

به مثال بالا توجه کنید.
فرض کنید که سرمایه اولیه معامله گر برابر با 500 دلار باشد و اندازه لات معاملاتی او برابر با 0.01 باشد.
میزان افت سرمایه او برابر با 64 پیپ یا 6.4 دلار (1 Pip = $0.1) بوده است.

بنابراین او 100×6.4/500 = 1.28% از سرمایه خود را تحت ریسک قرار می‌دهد.

حال بیایید باهم ارتباط افزایش افت سرمایه یا تغییرات اندازه پوزیشن را بررسی کنیم.
در واقع سوال این است که تا چه حد می‌توانید افت سرمایه را تحمل کنید به گونه‌ای که بر روش معاملاتی و وضعیت ذهنی شما تاثیر گذار نباشد؟

بررسی افت سرمایه و حجم پوزیشن

به طور کلی افت سرمایه بعد از تجربه چندین ضرر به صورت متوالی اتفاق می‌افتد.
اولین وظیفه معامله‌گر این است که میزان ضرر قابل تحمل خود را مشخص کند و سپس با توجه به آن حداکثر میزان ریسک قابل تحمل خود را نیز تعیین کند.
این میزان، حداکثر سرمایه‌ای است که یک معامله‌گر قادر به از دست دادن آن است.
اگر مقدار ضررها بیشتر شود، امنیت حساب معامله‌گر به خطر می‌افتد.

برای مثال، من می‌توانم حداکثر ضرر 20 درصدی را تحمل کنم.
بنابراین، باید استراتژی و اندازه پوزیشن‌‌های خود را به گونه‌ای طراحی کنم که افت سرمایه حساب من از 20٪ تجاوز نکند.

فرض کنید موقعیت‌های ناموفق شما با حرف N مشخص شود.
باید این اطمینان را داشته باشید که استراتژی کاربردی شما بتواند احتمال سود حداقل 50 درصدی را برای شما به همراه داشته باشد.
فرض کنید که حداکثر بتوانید ضرر 10 معامله را تحمل کنید.
اگر حداکثر افت سرمایه‌ای که می‌توانید تحمل کنید را (20%) بر 10 تقسیم کنید حاصل برابر با 2٪ می‌شود.
به این معنا که نمی‌توانید بیش از 2٪ از سرمایه خود را در هر معامله تحت ریسک قرار دهید.
اگر بیش از یک پوزیشن معاملاتی باز داشته باشید، باید ریسک را بین همه پوزیشن‌های باز تقسیم کنید.
بنابراین در اینجا، اگر 2 پوزیشن باز داشته باشید، نباید بیش از 1٪ در هر یک از معاملات خود ریسک کنید.
این روش ، یکی از بهترین راه‌های بررسی افت سرمایه و اندازه پوزیشن است.

رویکردهای مختلف برای تعیین اندازه پوزیشن

درصد ریسک تعریف شده

در این استراتژی، درصد ثابتی از سرمایه معاملاتی خود (به عنوان مثال، 1٪) برای هر معامله را به خطر می‌اندازید.
اکثر معامله‌گران از این روش استفاده می‌کنند.
توجه داشته باشید که در صورت استفاده از این راهکار باید در تعیین استاپ لاس خود بسیار دقت کنید و از انتخاب آن به صورت تصادفی خودداری کنید.

ممکن است در ابتدا استفاده از این روش به همراه رعایت نکات مربوط به آن آسان باشد.
اما دوری از حرص و طمع و رعایت نظم و دیسیپلین از جمله مواردی است که باید در تعیین مقادیر مورد نیاز به آنها توجه کنید.

مدل معیار کلی

جان کلی مدت‌ها پیش این مدل را ارائه کرده است که با توجه به آن می‌توانید اندازه بهینه پوزیشن خود را تعیین کنید.  

Kelly درصد = W – [(1-W) / R

که در آن W احتمال سود و R نسبت سود به زیان است.
هنگامی که یک معامله‌گر ویژگی‌های معاملات خود را مشخص کند، می تواند نسبت سود و نسبت سود/زیان خود را محاسبه کند و از آن در محاسبات بالا استفاده کند.

اکنون، با توجه به توضیحات بالا ارتباط بین اندازه پوزیشن و افت سرمایه را درک کرده اید.
در این شرایط می‌توانید در صورت استفاده از لوریج از نابودی حساب خود به دلیل افت سرمایه جلوگیری کنید.
در نتیجه می‌توانید میزان سود خود را افزایش دهید و روند کاهش سرمایه خود را به حداقل برسانید.

به شما پیشنهاد می‌دهیم که از استراتژی معاملاتی خود برای مدت طولانی استفاده کنید.
اگر استراتژی خود را چندین بار امتحان نکنید به نواقص و اشکالات آن در روند افت سرمایه پی نخواهید برد.
هرچه سابقه بیشتری در استفاده از استراتژی مورد نظر داشته باشید و تمرینات بیشتری انجام داده باشید، در افزایش اندازه لات معاملاتی خود با اطمینان بیشتری عمل می‌کنید.