اپلیکیشن AMarkets

اپلیکیشن AMarkets

بهترین اپلیکیشن معاملاتی

بهترین اپلیکیشن معاملاتی

رتبه بندی برنامه
دانلود

نکاتی درباره آنالیز فاندامنتال در فارکس

آنالیز فاندامنتال ابزاری شناخته شده جهت کسب سود معامله‎گران در معاملات فارکس است.
راهنمای زیر برای آموزش معامله‌گران تازه‌وارد درباره ساختار آنالیز فاندامنتال و همچنین ارائه دستورالعمل‌ها و بینش دقیق‌تر برای معامله‌گران حرفه‌ای و پیشرفته‌تر طراحی شده است.

با مطالعه این مقاله، می‌‌توانید درک اولیه‌‌ای از نحوه انجام آنالیز بنیادی بدست آورید.
با استفاده از این رویکرد ساده می‌توانید داده‌های سهام را آنالیز و از اطلاعات فاندامنتال گذشته به درستی استفاده کنید و با انجام تحقیقات گسترده و بررسی عوامل اقتصادی در معاملات خود موفق شوید.

با خواندن مطالب این مقاله می‌‌توانید در انتها به راحتی آنالیز فاندامنتال خود را انجام دهید و آن را با آنالیز تکنیکال برای کسب موفقیت بیشتر خود ترکیب کنید.

تعریف آنالیز فاندامنتال

تعریف‌های زیادی برای آنالیز فاندامنتال هست اما در کل می‌توان آنالیز فاندامنتال را بررسی ارزش دارایی‌ها با استفاده از داده‌های مختلف کیفی و کمی در نظر گرفت.
تعریف آنالیز فاندامنتال ممکن است بسته به استراتژی‌هایی که یک معامله‌گر استفاده می‌کند و همچنین، اهداف سرمایه‌گذاری آنها کمی متفاوت باشد.

نوع دارایی انتخاب شده مانند سهام، ارزهای کریپتو، فارکس و سایر نمادهای معاملاتی در هر معامله می‌تواند بر درک شما از این آنالیز تاثیر گذار باشد.
حال با داشتن درک مناسبی از آنالیز فاندامنتال می‌توانید به درستی در مسیر انتخابی خود پیش بروید.

آنالیز فاندامنتال کیفی و کمی

دو استراتژی رایج برای انجام آنالیز فاندامنتال به صورت کیفی و کمی وجود دارد.
با استفاده از هر دو این استراتژی‌ها می‌توان آنالیز فاندامنتال را انجام داد.
در زیر به دو تفاوت بین این دو نوع آنالیز اشاره می‌کنیم:

آنالیز فاندامنتال کمی

آنالیز کمی با استفاده از داده‌های آماری واقعی، اندازه گیری‌ها، ارقام مالی و سایر اشکال تحقیقات قابل سنجش انجام می‌شود.
آنالیز کمی می‌تواند هر چیزی را از ارقام فروش محصول، مارجین سود، هزینه‌های عملیاتی، بازده دارایی‌ها و موارد دیگر ارزیابی کند.

آنالیز فاندامنتال کیفی

برای انجام آنالیز فاندامنتال به صورت کیفی باید تفکر انتقادی و نتیجه افکار خود را دسته بندی کنید.
برداشت هر معامله‌گر از آنالیز کیفی متفاوت خواهد بود.

به عنوان مثال:

  • آیا شرکتی که می‌خواهید سهام آن را خریداری کنید مانند یک شرکت قوی عمل می‌کند؟
  • آیا در صنعتی فعالیت می‌کند که مورد تایید شما است؟
  • آیا نسبت به محصولات تولیدی آن حس خوبی دارید؟

اینها تصمیماتی هستند که به صورت کیفی آنالیز می‌شوند به گونه‌ای که تمام داده‌های اعداد خرد و کامپیوتری در جهان نمی توانند این آمار را ارائه دهند.

داده هایی که به هیچ وجه قابل سنجش نیستند در این دسته قرار می گیرند.
در دوران رکود، ممکن است تجارت طلا یا نفت سودآورتر باشد، زیرا نوسانات این دارایی‌ها افزایش می‌یابد.
وقتی اقتصاد در حال رونق است، معاملات سهام و ارزهای دیجیتال سودآورتر خواهد بود.

ابزارهای آنالیز فاندامنتال

ابزارها و روش‌های آنالیز فاندامنتال مختلفی برای یافتن دقیق ارزش پایه یک سهام یا سایر دارایی‌ها وجود دارد.

سود هر سهم

این ابزار سود هر سهم شرکت را آنالیز می‌کند و با تقسیم سود کل شرکت بر تعداد کل سهام شرکت محاسبه می‌شود.

سود هر سهم = درآمد خالص پس از مالیات / کل سهام شرکت

نسبت قیمت به درآمد

این همان چیزی است که بازار به ازای یک دلار از درآمد شرکت به شما می‌پردازد.
نسبت قیمت به سود = قیمت بازار هر سهم / سود هر سهم شرکت

نسبت قیمت به ارزش دفتری

در این نسبت مشخص می‌شود که سرمایه‌گذاران چقدر به ازای هر دلار از دارایی باید پرداخت کنند.
به این نسبت اغلب، حقوق صاحبان سهام می‌گویند.
این نسبت درواقع ارزش دفتری شرکت را با بازار فعلی آن مقایسه می‌کند.

اشتراک گذاری

نسبت قیمت به ارزش دفتری = قیمت سهام / ارزش دفتری هر سهم

نسبت قیمت به فروش

این ابزار قیمت سهام یک شرکت را با ارقام درآمد آن مقایسه می‌کند تا رویکردی مناسب را به سلامت کلی شرکت برای سنجش عملکرد دارایی ارائه دهد.

نسبت قیمت به فروش = ارزش بازار / درآمد کل

از بالا به پایین یا پایین به بالا

سرمایه گذاری از بالا به پایین یک رویکرد تحلیلی است که به تصویر کلی کلان اقتصاد نگاه می‌کند و سپس به جزئیات کوچکتر بیشتر توجه می‌کند.
در آنالیز از پایین به بالا، سرمایه گذاران ابتدا جزئیات یک دارایی را در نظر می‌گیرند، سپس اقتصاد را در تصویری بزرگتر ارائه می‌دهد.

نکاتی درباره آنالیز فاندامنتال

نحوه استفاده از آنالیز فاندامنتال

در این مرحله مطمئناً می‌توانید ارزش آنالیز فاندامنتال و اهمیت آن را برای سرمایه گذاران و معامله‌گران بررسی کنید.
در مرحله بعد، خواهید آموخت که چرا استفاده از این نوع آنالیز ضروری است و چگونه می‌توانید آن را در معاملات اعمال کنید.
نمونه‌هایی از آنالیز فاندامنتال را می‌توانید در بازار فارکس، سهام، کالاها و حتی ارزهای دیجیتال مشاهده کنید.

علت استفاده از آنالیز فاندامنتال چیست؟

معامله‌گران نمی‌توانند بدون داشتن نقشه راه مناسب، در بازار معاملات پیش بروند.
چرا یک معامله‌گر یا سرمایه گذار به سادگی یک دارایی را به طور تصادفی خریداری می‌کند و سپس انتظار عملکرد و بازدهی را دارد؟
اکثریت قریب به اتفاق سرمایه‌گذاران یا معامله‌گران از طریق آنالیز فاندامنتال از ارزش دارایی خود در بلند مدت آگاه می‌شوند.

چگونه می‌توان با استفاده از آنالیز فاندامنتال معامله کرد؟

آنالیز فاندامنتال اغلب توسط سرمایه‌گذاران استفاده می‌شود اما به همان میزان نیز برای معامله‌گران اهمیت دارد.
دانستن اینکه کدام بازارها بی‎ثبات هستند، استفاده از اخبار اقتصادی، داده ها، گزارش نتایج مالی فصلی و موارد دیگر برای مواجه شدن با موقعیت‌های مناسب می‌تواند سود شما را افزایش دهد.

به عنوان مثال، اگر یک شرکت با انتشار گزارش درآمد خود نتواند انتظارات سرمایه‌ گذاران را با مارجین کافی برآورده کند، با کاهش قیمت سهام خود مواجه می‌شود.

مثال‌‌هایی از آنالیز فاندامنتال

آنالیز فاندامنتال بازار سهام

هر یک از روش‌های رایج آنالیز فاندامنتال معتبر است اما سرمایه‌گذاران و معامله‌گران بسته به ترجیح خود از آنها استفاده می‌کنند.
فاکتورهای مهم در آنالیز کمی از جمله نسبت قیمت به سود، سود هر سهم یا بازده حقوق صاحبان سهام برای انجام آنالیز به صورت مقادیر ریاضی محاسبه می‌شوند.

آنالیز کیفی می‌تواند شامل بررسی شرایط هیئت مدیره یک شرکت یا بررسی خط تولید فردی شرکت باشد.
آنالیز فاندامنتال با استفاده از شاخص‌های سهام می تواند شامل مطالبات بیکاری، بدهی، نرخ بهره و موارد دیگر باشد.

آنالیز فاندامنتال فارکس

آنالیز فاندامنتال فارکس شامل بررسی روند بیکاری، بدهی و سایر داده های اقتصادی و سیاسی تاثیرگذار است که می تواند بر قیمت ارزهای فارکس و فعالیت قیمت آنها تأثیر بگذارد.
آنالیز کیفی بیشتر شامل بررسی رهبری دولت، موقعیت معاملاتی جهانی، ارتش، تولید و بسیاری موارد دیگر است.

آنالیز فاندامنتال کالاها

ارقام عرضه و تقاضا و همچنین داده‌های مربوط به محیط زیست، موقعیت جغرافیایی و آب و هوا از اهمیت بالایی برخوردار هستند.
تولید و مصرف هر کالایی که آنالیز می‌شود، بر ارزش ذاتی آن تاثیر گذار است.

به عنوان مثال، با محدودیت سفر، تقاضا برای نفت کاهش می‌یابد.
زمانی که تولید نفت کاهش پیدا کند، قیمت نفت نیز افزایش می‌یابد.
در این شرایط آنالیز فاندامنتال کمی و کیفی می‌تواند به شما در بررسی فاکتورهای مختلف کمک کند.

آنالیز فاندامنتال ارزهای کریپتو

آنالیز فاندامنتال ارزهای کریپتو به دلیل ماهیت اسپکیولیتیو و عدم استفاده از آنها در بسیاری از مواردی که شرکت‌ها از آنها حمایت می‌کنند، دشوار است.

برای مثال، بیت کوین را در نظر بگیرید که بر اساس یک شبکه بلاک چین غیر متمرکز عمل می‌کند.
از آنجایی که هرگز چنین چیزی در گذشته وجود نداشته است، قیمت گذاری این ارز بسیار دشوار و با نوسانات شدید همراه است.
سرمایه‌گذاران ارزهای دیجیتال همچنان می‌توانند اوراق سفید را برای انجام آنالیز کیفی مطالعه کنند.

اگر پروژه کریپتو توسط بنیادی مشخص حمایت شود، ممکن است در انجام آنالیزها به تیم و توسعه‌دهندگان آن نیز توجه شود.
عوامل دیگری مانند کمبود ارزهای دیجیتال یا ارزشی که در سراسر شبکه مبادله می‌شود نیز می‌تواند در آنالیز فاندامنتال ارزهای کریپتو تاثیر گذار باشد.